¿Por qué tantas empresas crean una filial en Irlanda?
Creo no haber visto en ningún medio un análisis que explicara por qué Fagor Electrodomésticos presentó en paralelo concurso de acreedores para su matriz y para su filial irlandesa. Si allí no tenía ninguna fábrica, ¿para qué quería una compañía en ese país? Efectivamente, para ahorrar impuestos, pero no es fácil explicar cómo lo hace.
Fagor creó una filial en Irlanda en 2002, coincidiendo con su fase expansiva. Multinacionales como Apple, Google, Twitter, Intel, Facebook, Microsoft o Dell también lo hicieron. Todas tienen un punto en común: sus productos están parcialmente basados en tecnología propia y en el poder de su marca.
Para que el ahorro fiscal funcione, cada una de estas empresas vende o licencia el uso de esta propiedad intelectual a su filial irlandesa, de tal manera que sea ésta la que después le saque partido. Las auditorías de Fagor demuestran que la firma de electrodomésticos utilizó a esta subsidiaria, que tiene su sede en el condado de Clare, para ofrecer después su marca a todas las sociedades comercializadoras que tiene repartidas por el mundo.
De hecho, en el informe de auditoría del ejercicio 2012 se menciona el «derecho a sublicenciar a terceros la marca en algunos mercados», un activo intangible valorado en libros en 29,5 millones y que era propiedad de «una sociedad asociada», no de la matriz. Se habla de ellos porque el auditor, Deloitte, no se muestra muy satisfecho con el precio asignado a la marca.
¿Qué ventajas tiene operar de esta forma? Fundamentalmente, que los impuestos de sociedades son muy inferiores en Irlanda. Y como existen convenios de doble imposición, el grupo reduce finalmente su factura fiscal de una manera completamente legal. Para hacernos una idea, Fagor recibió de Fagor Ireland unos dividendos de 300.000 euros en 2011 por los que en principio no tiene que pagar en España y que se habían generado prácticamente limpios en la isla celta.
El tema se puede complicar aún más si también se puede vender desde Irlanda. Esto es lo que hacen la mayor parte de las compañías tecnológicas. Para ello crean una segunda filial en Irlanda que es la que comercializa los productos, una tercera en Holanda e incluso una cuarta en Bermuda para disipar todavía más los beneficios.
Sin ir más lejos, Fagor tiene una sociedad holding en Países Bajos, HWRC Holding, que a su vez pertenece a Fagor Holland BV, a la que realiza préstamos y que es propietaria de Fagor France. La imposición para las multinacionales en Holanda es muy positiva, por lo que también es habitual registrar sociedades en este país que a su vez son propietarias de las filiales y pagan mucho menos por los beneficios que registran.
Fagor también tenía una filial en Chequia, Fagor Elektro, que se encarga de la comercialización internacional y que siguió dando beneficios hasta 2011, ejercicio en el que repartió unos dividendos de 290.000 euros. Tenía también sociedades en Hungría, Tailandia y Malasia (Fagor Home Appliances), aunque aparentemente ninguna de ellas generó beneficios en los dos últimos años.
Ikea es conocida por tener un funcionamiento de este tipo, en el que se mezcla incluso alguna fundación (en teoría) sin ánimo de lucro. Google, por su parte, utiliza una filial en Bermuda para apenas pagar impuestos, puesto que la legislación irlandesa es especialmente generosa con las empresas que tienen su sede en paraísos fiscales.
El ahorro que este sistema puede suponer para una empresa como Google se sitúa en el entorno de los 2.200 millones de dólares al año. En el fondo, no deja de ser dinero que están dejando de ingresar los gobiernos, por lo que hay actualmente un debate internacional sobre cómo amortiguar esta reducción de ingresos.
Hasta el momento, cada país ha luchado de forma separada. En España, por ejemplo, existe el concepto de «patent box», que permite deducirse en base imponible una parte importante de los ingresos generados por la cesión de propiedad industrial y bienes asimilados, como patentes.
(Actualización) Resulta que el hecho de que las marcas de Fagor Electrodomésticos estén en manos de una empresa irlandesa va a ser un problema a la hora de liquidar la sociedad. Como Brandt, la sociedad francesa, quiere caminar ahora a su aire de la mano del Gobierno galo, lo primero que necesita es la propiedad de estos nombres, que no son suyos.
(Actualización 7.12.13) El Financial Times acaba de revelar la última jugada de Faccebook a través de sus filiales irlandesas. En 2012 Facebook Ireland pagó 1.750 millones de euros a Facebook Holdings (también con sede en Irlanda, aunque participada por una firma con sede en las Islas Caimán, con lo que la legislación irlandesa le exonera fiscalmente) por el uso de la marca «Facebook» y de su propiedad intelectual en Europa. Como consecuencia de este «golpe», la filial irlandesa, que gestiona toda la publicidad de la red social en la UE, no solo no ganó dinero sino que perdió 626.000 euros. Resultado final: no paga ningún impuesto, pese a facturar la friolera de 1.790 millones de euros, puesto que en Islas Caimán no existe el Impuesto de Sociedades.
Sobre el Autor
José A. del Moral
Socio director de Alianzo, fundador de Startup 2.0 y business angel. Fue socio fundador de Ya.com. Ha coescrito dos libros sobre la Web 2.0. El Mundo lo incluye todos los años desde 2011 en la lista de los 25 españoles más influyentes en Internet.
Ja ja ja ja ja ja ja ja ja…ja ja ja….uhiii…ja ja ja…ja ja
Gracias JDM por sacar este tema…yo me preguntaba q.tendrian montado con la irlandesa..
Esto no lo enseñan en Bellas artes ni en sociologia…esto.supongo.q lo.aprenderan bien en los MBAs.
A ver como acaba esto…sera muy instructivo.
Los cooperativistas sabian esto?…Tendremos q seguir llorando por ellos?
Si con las ventajas fiscales de Irlanda y las que aquí le concede la Ley de Cooperativas una empresa social vasca no es capaz de salir adelante, es que algo no va bien en nuestro sistema de relaciones económicas.
Esto no es de hoy, Mario Conde explica como se hace en su libro durante los años en Laboratorios.
El problema, y no ha sido solo de Fagor, es si a esto a lo que se han dedicado los directivos de Fagor, en vez de haber estado dinamizando la organización para buscar productos interesantes para vender en el mundo.
Fagor es, o era, una cooperativa pero su modelo de funcionamiento es idéntico a cualquier gran SA (sin alma). Cuatro mangonean y el resto a cobrar a fin de mes, pero sólo hasta que se acabe. Y se acabo.
Pero la pregunta que me hago es ¿dónde estaban las administraciones públicas,.cuando se revisan las cuentas de Fagor? tendría que verse esto, y cómo se entiende las ayudas/dineros entregados por las administraciones a este tipo de organizaciones, con perfil de delincuente legal.
Esto está así por que se ha montado así. ¿Dónde están todos los cooperativistas en este momento? Sin comentarios. Todos tienen miedo, nadie levanta la voz. ¿el dinero de las preferentes de Eroski?. El entramado societario que existe es mejor que el montado por Ruiz Mateos, y eso que es un experto.
¿No hay ningún responsable? ¿Se están presentando las cuestas de las otras cooperativas del grupo?
¿Qué pasaba cuando los ciudadanos estábamos sufriendo una importante crisis y los Cooperativistas miraban para otro lado?.
¿Tenemos que preocuparnos ahora de su situación?
Los cooperativistas deberían de solucionar su problema desde dentro y que no afecte al resto de los ciudadanos.
Que sea M.C.C. quien de cuentas y que proponga devoluciones de dinero y señale a sus responsables.
Por ultimo, ¿Qué hace el grupo invirtiendo el dinero de los socios fuera de Euskadi? ¿crecer? ¿con el dinero de los socios? ¿sin control?.
¿Que tienen que hacer los socios?.
Bueno, también es cierto que todos los socios son propietarios y que en sus diferentes niveles de responsabilidad han participado del montaje del entramado.
Una reflexión (o si alguien tiene la respuesta que me/nos responda): ¿Por qué son «ilegales» las vacaciones fiscales vascas pero en Irlanda pueden tener un tipo superbajo y se permiten otra serie de ayudas?
@uno que pasaba – Me temo que es un defecto de forma. Los irlandeses pidieron permiso y aquí se nos pasó ese trámite.
Lo de Irlanda y lo de Fagor Holland B.V., fue «heredado» de la comañía judía ELCO, saben ustedes que antes de adueñarse de Brandt, Fagor era el partner al 10 % con Elco de la propiedad de las fábricas y marcas francesas. Por tanto los de Mondragón no son tan sibilinos, sino que esto de Ireland es una cosa de los taimados hebreos.
Puede alguien informarme sobre los acreedores de fagor y su futuro, teniendo en cuenta estas habilidades fiscales practicadas?
Puede reclamarse a fagor sus beneficios en sociedades vinculadas para la coercializacion de sus productos o sus beneficios por sus ventas de propiedades intelectuales?
Gracias anticipadas